செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கம் (ஃபார்முலா, எடுத்துக்காட்டு)

செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கம் (ஃபார்முலா, எடுத்துக்காட்டு) | கணக்கிடுவது எப்படி?

செயல்பாடுகள் (இயக்க செயல்பாடுகள்) இருந்து பணப்புழக்கம் என்றால் என்ன?

ஒரு கணக்கியல் ஆண்டில் முக்கிய இயக்க வணிகத்திலிருந்து பண வரவுகள் மற்றும் வெளிப்பாடுகளைக் காட்டும் பணப்புழக்க அறிக்கையின் மூன்று பகுதிகளில் முதன்மையானது செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கம்; இயக்க நடவடிக்கைகளில் விற்பனையிலிருந்து பெறப்பட்ட பணம், நேரடி செலவினங்களுக்காக செலுத்தப்படும் பணச் செலவுகள் மற்றும் பணி மூலதனத்திற்கு நிதியளிப்பதற்கான கட்டணம் ஆகியவை அடங்கும்.

மிக முக்கியமானது - செயல்பாடுகள் எக்செல் வார்ப்புருவில் இருந்து பணப்புழக்கத்தைப் பதிவிறக்குங்கள்

நேரடி மற்றும் மறைமுக முறையைப் பயன்படுத்தி CFO ஐக் கணக்கிட எக்செல் எடுத்துக்காட்டுகளைப் பதிவிறக்கவும்

‘செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கம்’ முக்கிய வணிக நடவடிக்கைகளால் ஏற்படும் பண வரவுகள் மற்றும் வெளிச்செல்லல்களைப் பார்க்க முயற்சிக்கிறது, இதையொட்டி, நிறுவனத்தின் தயாரிப்புகள் மற்றும் சேவைகளால் உருவாக்கப்படும் பணத்தைப் பார்க்கிறது. அறிக்கையின் இந்த பகுதியில் பிரதிபலிக்கும் முக்கிய கூறு பணம், கணக்குகள் பெறத்தக்கவை, சரக்கு, தேய்மானம் மற்றும் செலுத்த வேண்டிய கணக்குகள் ஆகியவற்றில் செய்யப்பட்ட மாற்றங்களைக் காட்டுகிறது. நிறுவனம் நடத்திய வணிகத்தின் நம்பகத்தன்மையை இது காண்பிப்பதால், ஆய்வாளர்கள் சமூகம் இந்த பகுதியை ஹாக்கீயுடன் பார்க்கிறது.

நீண்ட காலமாக, நிறுவனம் நிகர மட்டத்தின் செயல்பாட்டில் இருந்து பணப்புழக்கத்தில் கரைப்பவராக இருக்க வேண்டும் என்றால், நிகர நேர்மறையாக இருக்க வேண்டும் (அல்லது வேறுவிதமாகக் கூறினால், செயல்பாடுகள் நேர்மறையான பண வரவுகளை உருவாக்க வேண்டும்).

இயக்க நடவடிக்கைகளில் இருந்து பணப்புழக்கத்தை எவ்வாறு தயாரிப்பது?

பணப்புழக்க அறிக்கையின் இந்த பகுதி எவ்வாறு தயாரிக்கப்படுகிறது என்பதைப் பார்ப்போம். தயாரிப்பு முறையைப் புரிந்துகொள்வது எல்லாவற்றையும் மதிப்பீடு செய்ய உதவும் மற்றும் அனைத்தையும் கவனிக்க வேண்டும், இதன் மூலம் இந்த பிரிவில் உள்ள சிறந்த அச்சிட்டுகளை ஒருவர் படிக்க முடியும்.

இந்த பிரிவின் தொடக்கப் புள்ளி நிகர வருமான எண்ணிக்கை, இது நிறுவனத்தின் வருமான அறிக்கையிலிருந்து கிடைக்கிறது. நிறுவனத்தின் வருவாய் அனைத்தும் பண வடிவில் இருந்திருந்தால் மற்றும் பணமில்லாத செலவுகள் எதுவும் இல்லை என்றால், இது முக்கிய நபராகவே உள்ளது. இருப்பினும், உண்மையில், இது உண்மையல்ல, எனவே ஆண்டின் பணமல்லாத கட்டணங்கள் மற்றும் கடன் விற்பனையை சரிசெய்ய வேண்டும். ஒரு கற்பனையான உதாரணம் மூலம் இதைப் புரிந்துகொள்வோம்.

திரு. எக்ஸ் ஒரு புதிய தொழிலைத் தொடங்குகிறார் என்றும், மாத இறுதியில், வருமான அறிக்கை, இருப்புநிலை மற்றும் பணப்புழக்க அறிக்கை போன்ற தனது நிதிநிலை அறிக்கைகளைத் தயாரிப்பார் என்றும் திட்டமிட்டுள்ளோம்.

1 வது மாதம்: முதல் மாதத்தில் வருவாய் இல்லை, அத்தகைய இயக்க செலவும் இல்லை; எனவே வருமான அறிக்கை நிகர வருமானம் பூஜ்ஜியமாக இருக்கும். செயல்பாட்டின் பணப்புழக்கத்தில், தொடக்க புள்ளி நிகர வருமானமாக இருக்கும், இது பூஜ்ஜியமாக இருக்கும். இருப்பினும், நிறுவனம் சில சரக்குகளை வாங்க முடிவு செய்ததால் பணத்தில் 700 டாலர்கள் குறைந்துள்ளது.

இயக்க நடவடிக்கைகளில் இருந்து பணம் (முதல் மாதத்திற்கு)
நிகர வருமானம்	$ –
சரக்கு அதிகரிப்பு	$ -700.00
இயக்க நடவடிக்கைகளில் பணம் வழங்கப்பட்டது (பயன்படுத்தப்படுகிறது)	$ -700.00

2 வது மாதம்: இந்த மாதத்தில், நிறுவனம் தலா 80 டாலர் விலையில் 10 தயாரிப்பு அலகுகளை விற்க முடிந்தது. தயாரிப்பு வழங்கல் மாதம் 20 ஆம் தேதி செய்யப்பட்டது, மேலும் வாங்குபவருக்கு அடுத்த மாதம் 10 ஆம் தேதிக்குள் 800 டாலர் மதிப்புள்ள விலைப்பட்டியல் வழங்கப்பட்டது. விற்கப்படும் இந்த தயாரிப்புக்கான விலை 500 டாலர்கள். எனவே வருமான அறிக்கையின்படி, நிகர வருமானம் இரண்டாவது மாதத்திற்கு $ 300 ஆகும்.

CFO நடவடிக்கைகள் (இரண்டாவது மாதத்திற்கு)
நிகர வருமானம்	$ 300.00
கணக்குகள் பெறத்தக்கவைகளில் அதிகரிப்பு	$ -800.00
சரக்குகளில் குறைவு	$ 500.00
இயக்க நடவடிக்கைகளில் பணம் வழங்கப்பட்டது (பயன்படுத்தப்படுகிறது)	$ –

இயக்க நடவடிக்கைகளில் இருந்து மேற்கண்ட பணப்புழக்கம் இரண்டாவது மாதத்திற்கு மட்டுமே என்பதை நினைவில் கொள்க. இரண்டு மாதங்களுக்கான ஒட்டுமொத்த பணப்புழக்கம் கீழே உள்ள அட்டவணையில் காட்டப்பட்டுள்ளதைப் போல இருக்கும்.

CFO நடவடிக்கைகள் (இரண்டாவது மாத இறுதியில்)
நிகர வருமானம்	$ 300.00
கணக்குகள் பெறத்தக்கவைகளில் அதிகரிப்பு	$ -800.00
சரக்கு அதிகரிப்பு	$ -200.00
இயக்க நடவடிக்கைகளில் பணம் வழங்கப்பட்டது (பயன்படுத்தப்படுகிறது)	$ -700.00

இந்த ஒட்டுமொத்த இரண்டு மாத அறிக்கையைப் புரிந்துகொள்வது: நிறுவனத்தின் செயல்பாட்டின் இரண்டு மாதங்களுக்கான நிகர வருமானம் 300 டாலர்கள். இந்த தொகை இன்னும் நிறுவனத்தால் பெறப்படவில்லை என்பதால், இது கணக்குகள் பெறத்தக்கவைகளின் (-800 டாலர்கள்) கீழ் உள்ளது. இரண்டு மாதங்களின் சரக்கு 200 டாலர்களால் அதிகரித்துள்ளது, எனவே ஒட்டுமொத்த அறிக்கையில் எதிர்மறையாகக் காட்டப்படுகிறது. இதன் விளைவாக, இரண்டு மாத காலத்திற்கான பணப்புழக்கங்கள் திரு. எக்ஸ் இயக்க நடவடிக்கைகளில் இருந்து பணம் ஒரு என்பதைக் காட்டுகிறதுஎதிர்மறை $ 700. எனவே எளிமையான சொற்களில், ஒரு நிறுவனம் பொருட்களைக் கொண்டு வந்து அதற்கு பணம் செலுத்தியுள்ளது; எனவே பணப்புழக்கம் நடந்தது. நிறுவனம் பொருட்களை விற்க முடிந்தது, ஆனால் பணம் இன்னும் பெறப்படவில்லை. எனவே ஒட்டுமொத்த அளவில் நிறுவனம் சி.எஃப்.ஓ மீது எதிர்மறையாக நிற்கிறது.

3 வது மாதம்: நிறுவனத்திற்கான காலாண்டு முடிவடையும் மாதம் இது. நிறுவனம் இந்த மாத தொடக்கத்தில் 1100 டாலர்களுக்கு அலுவலக உபகரணங்களை வாங்கியது (இயக்க நடவடிக்கைகளின் கீழ் கணக்கிடப்பட்டது). அலுவலக உபகரணங்கள் வாங்கியதன் காரணமாக, மாதத்தில் 20 டாலர்கள் ரொக்கமாக அல்லாத தேய்மானம் கட்டணம் வசூலிக்கப்பட்டது.

CFO நடவடிக்கைகள் (மூன்றாவது மாதத்திற்கு)
நிகர வருமானம்	$ –
தேய்மானக் கட்டணம் மீண்டும் சேர்க்கப்பட்டது	$ 20.00

இயக்க நடவடிக்கைகளில் பணம் வழங்கப்பட்டது (பயன்படுத்தப்படுகிறது)	$ 20.00

மேலே குறிப்பிடப்பட்ட சி.எஃப்.ஓ மூன்றாவது மாதத்திற்கு மட்டுமே, காலாண்டிற்கான ஒட்டுமொத்த பணப்புழக்கம் கீழே உள்ள அட்டவணையில் காட்டப்பட்டுள்ளதைப் போல இருக்கும்.

சி.எஃப்.ஓ நடவடிக்கைகள் (கால் பகுதி)
நிகர வருமானம்	$ 300.00
தேய்மானக் கட்டணம் மீண்டும் சேர்க்கப்பட்டது	$ 20.00
கணக்குகள் பெறத்தக்கவைகளில் அதிகரிப்பு	$ –
சரக்குகளில் குறைவு	$ -200.00
இயக்க நடவடிக்கைகளில் பணம் வழங்கப்பட்டது (பயன்படுத்தப்படுகிறது)	$ 120.00

இந்த ஒட்டுமொத்த காலாண்டு அறிக்கையைப் புரிந்துகொள்வது: நிறுவனத்தின் செயல்பாட்டின் காலாண்டில் நிகர வருமானம் 300 டாலர்கள். மூன்று மாதங்களின் சரக்கு 200 டாலர்களால் அதிகரித்துள்ளது, எனவே ஒட்டுமொத்த அறிக்கையில் எதிர்மறையாகக் காட்டப்படுகிறது. 20 டாலர்கள் தேய்மானம் கட்டணம் உள்ளது, இது மீண்டும் சேர்க்கப்படுகிறது. இதன் விளைவாக, மூன்று மாத காலத்திற்கான பணப்புழக்கங்கள், திரு. எக்ஸ் இயக்க நடவடிக்கைகளில் இருந்து பணம் $ 120 என்பதைக் காட்டுகிறது.

செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கத்தைக் கணக்கிடுகிறது - நேரடி முறை

நேரடி முறையைப் பயன்படுத்தி செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கத்தைக் கணக்கிடுவது பண ரசீதுகள், பண கொடுப்பனவுகள், பணச் செலவுகள், பண வட்டி மற்றும் வரி உள்ளிட்ட அனைத்து வகையான பண பரிவர்த்தனைகளையும் தீர்மானிப்பதை உள்ளடக்குகிறது.

நேரடி முறையைப் பயன்படுத்தி நடவடிக்கைகளில் இருந்து பணப்புழக்கத்தைக் கணக்கிடுவதற்கான படிகள் கீழே கொடுக்கப்பட்டுள்ளன -

அ) பண ரசீது: காலகட்டத்தில் பெறப்பட்ட உண்மையான பணத்தின் அளவைக் குறிக்கிறது

ஆ) ரொக்கக் கொடுப்பனவு: சப்ளையர்களுக்கு உண்மையான பணம் செலுத்துதலைக் குறிக்கிறது

இ) பண செலவுகள் விற்பனை, நிர்வாகம், ஆர் & டி மற்றும் பிற இயக்கக் கடன்களில் மாற்றங்கள் ஆகியவை அடங்கும்

ஈ) பண வட்டி மட்டும் ரொக்கமாக செலுத்தப்படும் வட்டி செலவை அங்கீகரிக்கிறது

உ) பண வரி: ரொக்கமாக செலுத்தப்பட்ட வரிகளை மட்டுமே குறிக்கிறது

செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கம் ஃபார்முலா (நேரடி முறை) = பண ரசீதுகள் - ரொக்க கொடுப்பனவுகள் - ரொக்க செலவுகள் - பண வட்டி - பண வரி

செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கம் - நேரடி முறை எடுத்துக்காட்டு

ஏபிசி கார்ப்பரேஷனின் வருமான அறிக்கை விற்பனை 50,000 650,000; மொத்த லாபம் 50,000 350,000; விற்பனை மற்றும் நிர்வாக செலவுகள், 000 140,000; மற்றும் வருமான வரி, 000 40,000. விற்பனை மற்றும் நிர்வாக செலவுகள் தேய்மானத்திற்கு, 500 14,500 அடங்கும்.

நேரடி முறையைப் பயன்படுத்தி செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கத்தைக் கணக்கிடுங்கள்.

பின்வரும் கூடுதல் தகவல்கள் கிடைக்கின்றன

பண ரசீது = 50,000 650,000 - ($ 81,000 - $ 65000) = $ 634,000
பண கொடுப்பனவு = $ 300,000 - ($ 55,000 - $ 42,000) - (45,000 - $ 38,000) = $ 280,000
பணச் செலவு = $ 140,000 - $ 14,500 = $ 125,500
பண வரி = $ 40,000

நேரடி முறை சூத்திரத்தைப் பயன்படுத்தி செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கம் =

$634,000 – $320,000 – $125,500 – $40,000 = $188,500

மறைமுக முறையைப் பயன்படுத்தி செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கத்தைக் கணக்கிடுகிறது

மறைமுக முறையைப் பயன்படுத்தி செயல்பாடுகளில் இருந்து பணப்புழக்கத்தைக் கணக்கிடுவது நிகர வருமானத்துடன் தொடங்குகிறது மற்றும் இருப்புநிலைக் குறிப்பில் ஏற்படும் மாற்றங்களின்படி அதை சரிசெய்யவும்.

மறைமுக முறையைப் பயன்படுத்தி நடவடிக்கைகளில் இருந்து பணப்புழக்கத்தைக் கணக்கிடுவதற்கான படிகள் கீழே கொடுக்கப்பட்டுள்ளன.

படி 1:

நிகர வருமானத்துடன் தொடங்குங்கள்

படி 2:

கழித்தல்: நிதி மற்றும் முதலீடுகளின் விளைவாக ஏற்படும் லாபங்கள் அல்லது இழப்புகளை அடையாளம் காணவும் (நில விற்பனையிலிருந்து கிடைக்கும் லாபம் போன்றவை)

படி 3:

கூட்டு: வருமானத்திற்கு பணமில்லா கட்டணங்கள் (தேய்மானம் மற்றும் நல்லெண்ண மன்னிப்பு போன்றவை) மற்றும் பணமில்லாத அனைத்து வருவாய் கூறுகளையும் கழித்தல்.

படி 4:

சேர்க்கவும் அல்லது கழிக்கவும் இயக்கக் கணக்குகளில் மாற்றங்கள்.
இயக்க சொத்துக்கள்: இயக்க சொத்துக்களின் நிலுவைகளின் அதிகரிப்பு கழிக்கப்படுகிறது, அதே நேரத்தில் அந்தக் கணக்குகளில் குறைவு சேர்க்கப்படுகிறது.
இயக்க பொறுப்புகள்: இயக்க பொறுப்புக் கணக்குகளின் நிலுவைகளில் அதிகரிப்பு சேர்க்கப்படுகிறது, அதே நேரத்தில் குறைப்புக்கள் கழிக்கப்படும்

செயல்பாட்டு சூத்திரத்திலிருந்து பணப்புழக்கம் (மறைமுக முறை) = நிகர வருமானம் + நிதி மற்றும் முதலீடுகளிலிருந்து கிடைக்கும் லாபங்கள் மற்றும் பணமற்ற கட்டணங்கள் + இயக்கக் கணக்குகளில் ஏற்படும் மாற்றங்கள்

செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கம் - மறைமுக முறை எடுத்துக்காட்டு

நேரடி அணுகுமுறையைப் பயன்படுத்த நாங்கள் பயன்படுத்திய செயல்பாட்டு உதாரணத்திலிருந்து அதே பணப்புழக்கத்தின் மூலம் செயல்படுவோம்.

மறைமுக முறையைப் பயன்படுத்தி செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கத்தைக் கணக்கிடுங்கள்

பின்வரும் கூடுதல் தகவல்கள் கிடைக்கின்றன

எங்களுக்கு வருமான அறிக்கை வழங்கப்படவில்லை என்பதால், மேலே உள்ள வருமான அறிக்கையை விரைவாக தயாரிப்போம்.

படி 1: நிகர வருமானம் எங்களுக்கு, 000 170,000

படி 2: நிதி மற்றும் முதலீடுகள் = $ 0 ஆகியவற்றிலிருந்து எந்த ஆதாயங்களும் இழப்புகளும் இல்லை

படி 3:, 500 14,500 தேய்மானம் (ரொக்கம் அல்லாத உருப்படி) சேர்க்கவும்

படி 4:இயக்கக் கணக்குகளில் மாற்றங்களைச் சேர்க்கவும் அல்லது கழிக்கவும்

பெறத்தக்க கணக்குகளில் ஏற்பட்ட மாற்றங்கள் காரணமாக பணப்பரிமாற்றம் = 65,000 - 81,000 = -16,000
சரக்கு = 55,000 - 42,000 = 13,000 மாற்றங்கள் காரணமாக பணப்புழக்கம்
செலுத்த வேண்டிய கணக்குகள் = 45,000 - 38,000 = 7,000 மாற்றங்கள் காரணமாக பணப்புழக்கம்
இயக்கக் கணக்குகளில் மொத்த மாற்றங்கள் = -16,000 + 13,000 + 7,000 = $ 4,000

செயல்பாட்டு சூத்திரத்திலிருந்து பணப்புழக்கம் (மறைமுக முறை) = $ 170,000 + $ 0 + 14,500 + $ 4000 = $ 188,500

அது ஏன் முக்கியமானது?

CFO எப்போதும் நிறுவனத்தின் நிகர வருமானத்துடன் ஒப்பிடப்படுகிறது. இது நிகர வருமானத்தை விட தொடர்ந்து அதிகமாக இருந்தால், நிறுவனத்தின் வருவாயின் தரம் அதிகமாக இருப்பதாக பாதுகாப்பாக கருதலாம். நிகர வருமானத்தை விட சி.எஃப்.ஓ குறைவாக இருக்கும்போது ஆய்வாளர்கள் சிவப்புக் கொடியை உயர்த்துவதைக் காணலாம். கேள்வி, இந்த விஷயத்தில், அறிக்கையிடப்பட்ட நிகர வருமானம் ஏன் நிறுவனத்திற்கு பணமாக மாறவில்லை என்பதுதான்.

மூல: ycharts

ஒரு நிறுவனம் இருப்பதற்கான முக்கிய காரணம் வருவாயைப் பெறுவதும் பங்குதாரர் வருவாயை உருவாக்குவதுமாகும். இயக்க நடவடிக்கைகளால் நிறுவனம் பணத்தை உருவாக்க முடியுமா என்பதை மதிப்பீடு செய்வது ஒரு முக்கிய அங்கமாகும். மேலே இருந்து பார்த்தால், FY15 இல் ஆப்பிள் இன்கார்பரேஷன் 81,7 பில்லியன் டாலர்களை இயக்க நடவடிக்கைகளிலிருந்து ஈட்டியுள்ளது என்பதைக் காணலாம், அதில் 53,394 பில்லியன் டாலர் நிகர வருமானமாக உருவாக்கப்பட்டுள்ளது.

இப்போது மற்றொரு நிறுவனத்தின் செயல்பாடுகளில் இருந்து பணப்புழக்கத்தைப் பார்ப்போம், மேலும் அது நிறுவனத்தைப் பற்றி என்ன பேசுகிறது என்பதைப் பார்ப்போம். இது பெட்டியின் நிலை. நிறுவனம் பல ஆண்டுகளாக கணக்கியல் லாபத்தை ஈட்டவில்லை, ஆனால் முதலீட்டாளர்கள் ஒரு உறுதியான வணிக முன்மொழிவின் பின்னணியில் நிறுவனத்தில் பணத்தை செலுத்தி வந்தனர்.

மூல: ycharts

நிறுவனத்தில் பணப்புழக்கங்களின் முக்கியத்துவத்தையும் வணிக உலகில் அது எவ்வாறு ஒரு முக்கிய அங்கத்தை வகிக்கிறது என்பதை மதிப்பீடு செய்வதே எங்கள் நோக்கம். வலுவான ஆர் அன்ட் டி செய்து வரும் ஒரு பார்மா நிறுவனத்தைப் பற்றி யோசித்துப் பாருங்கள், ஒரு பிளாக்பஸ்டர் காப்புரிமை பெற்ற மருந்து சில ஆண்டுகளில் தொடங்கப்படுவதைக் காணலாம். இந்த காலகட்டத்தில், முதலீட்டாளர்கள் இந்த காலகட்டத்தில் செயல்பாடுகளைத் தொடர போதுமான பணம் உள்ளதா என்பதைப் பார்ப்பார்கள்.

முடிவுரை

கட்டுரை முழுவதும் நாம் பார்த்தது போல, செயல்பாடுகளிலிருந்து பணப்புழக்கம் நிறுவனத்தின் முக்கிய செயல்பாடுகளின் சிறந்த குறிகாட்டியாக இருப்பதை நாம் காண முடிகிறது. இது ஒரு முதலீட்டாளருக்கு நிறுவனத்தின் செயல்பாடுகள் குறித்து அறிய உதவுகிறது மற்றும் முக்கிய செயல்பாடுகள் வணிகத்தில் ஏராளமான பணத்தை உருவாக்குகின்றனவா என்பதைப் பார்க்கவும். நிறுவனம் முக்கிய நடவடிக்கைகளில் இருந்து பணம் சம்பாதிக்கவில்லை என்றால், அது சில ஆண்டுகளில் இருக்காது.

பயனுள்ள இடுகைகள்

நிதியிலிருந்து பணப்புழக்கம்
முதலீட்டிலிருந்து பணப்புழக்கம்
பணப்புழக்கம் மற்றும் இலவச பணப்புழக்க ஒப்பீடு
பணப்புழக்க பகுப்பாய்வின் எடுத்துக்காட்டு

photosdematures.com